給信托風險管理加把“鎖”
來源：m.beiwo888.cn 時間：2004-07-02
信托投資公司是我國金融體系中重要的一環(huán)，其風險管理始終是伴隨其發(fā)展的重要話題。尤其是一些信托公司重新登記后在業(yè)務創(chuàng)新過程中，又積聚了一些新的行業(yè)風險?；谒鶑氖碌男袠I(yè)特點及所受托管理資產(chǎn)的性質(zhì)，信托投資公司必須加強對風險的重視程度，并將這種風險管理和風險控制的意識貫穿于所有業(yè)務活動的始終，最終形成一種業(yè)務本能。
信托公司應該從以下幾個方面加強對信托風險的認知程度和管理力度。首先，信托投資公司必須認識到承受經(jīng)營風險是其核心業(yè)務中不可分割的一部分，并且要將風險控制的內(nèi)涵落實到業(yè)務流程、管理架構中。只有這樣，才能將風險經(jīng)營意識融入到自身可開展的十三項業(yè)務當中，使得多層面的風險控制責任融匯到每一個業(yè)務目標，從而實現(xiàn)對其整體業(yè)務風險的有效評價和管理。具體來說，一是要努力實現(xiàn)和完善全員、全程風險控制，最高管理層負最終責任的業(yè)務流程。管理層可由公司領導及各部門負責人組成，其主要職責是識別、度量和監(jiān)控公司的風險并確保各業(yè)務部門嚴格執(zhí)行；二是在公司組織管理架構中做到分工明確、相互牽制。信托公司的風險控制組織結構可由公司董事會、管理層、風險監(jiān)控部、績效評估部及各業(yè)務部門主要業(yè)務人員組成，在職權安排當中，管理層對整個風險控制過程進行監(jiān)督，并不斷檢討和完善公司有效的風險管理措施，風險監(jiān)控和評估部門及各部門主要業(yè)務人員，承擔與其業(yè)務相關的風險控制責任；三是在公司建立完善的法人治理和內(nèi)控制度，實現(xiàn)決策的科學化和監(jiān)督的獨立性。
其次，在創(chuàng)建核心競爭力過程中，信托公司要樹立風險控制比業(yè)務發(fā)展更重要的風險意識。
作為信托金融機構而言，大力發(fā)展信托各項業(yè)務就是要快速做大資產(chǎn)規(guī)模，以應對入世的沖擊，盡早具備國際競爭力?；诖?，行業(yè)內(nèi)注重資產(chǎn)規(guī)模、輕視資產(chǎn)質(zhì)量的游戲怪圈，或多或少地影響了信托機構對自身業(yè)務開展過程中風險的識別和控制程度。這其實是一個很危險的信號，倘若以此理念發(fā)展，信托行業(yè)匯集的個體風險將遲早引發(fā)整個行業(yè)風險。隨著行業(yè)競爭的加劇，國內(nèi)信托業(yè)首先應加強國際競爭力和風險管理能力，其次才是擴大資產(chǎn)規(guī)模與創(chuàng)新產(chǎn)品服務。
第三，信托公司應高度重視各項業(yè)務的制度建設，并經(jīng)常對整個風險管理流程進行檢討，以此通過制度化、流程化來監(jiān)控、管理公司業(yè)務流程和每一業(yè)務流程的具體執(zhí)行。
信托機構在制定具體的風險管理制度時，應以“一法兩規(guī)”為依據(jù)，真正落實信托業(yè)務分賬管理；防止挪用或私自改變資金用途、規(guī)范關聯(lián)交易、加強信息披露、事前事后強化對風險的預測和控制等業(yè)務操作守則和制度要求，特別是要對信托經(jīng)理人的道德水準和職業(yè)操守有一個明確的職責表述，并要求其定期完成對信托業(yè)務執(zhí)行風險控制點的監(jiān)控報告，這一措施將在很大程度上限定信托經(jīng)理人從事未經(jīng)風險評估及充分計劃的業(yè)務，以此來約束個人乃至集體的信托責任。此外，內(nèi)控制度的執(zhí)行力在很大程度上取決監(jiān)督力。所以，在完善風險管理與控制組織結構當中，監(jiān)督部門的同步設置也有其現(xiàn)實的必要性。同時，在職責和分工明確的情況下，保持業(yè)務、行政管理和風險功能之間的良好溝通和協(xié)調(diào)。
第四，針對信托業(yè)務不斷發(fā)展創(chuàng)新的趨勢，信托投資公司有必要不間斷地梳理和制定更具風險管理控制的操作流程。在把握風險控制上應適當考慮以下幾個原則：全面性原則，即內(nèi)部風險控制必須覆蓋所有部門和崗位，滲透各項業(yè)務過程和業(yè)務環(huán)節(jié)；獨立性原則，設立獨立的風險監(jiān)控部門，并給予該部門極高的獨立性和權威性；相互制約原則，建立不同部門、不同崗位之間的制衡體系；定性和定量相結合原則，建立完備的風險控制指標體系，使風險控制更具客觀性和操作性。在對風險類型的分析上，應著重從市場風險、信用風險、流動性風險、操作風險、法律風險等幾個大的風險構成上出發(fā)，其次再從政策風險、創(chuàng)新風險、道德風險、信譽風險、欺詐風險等幾個方面細化。另外，為實現(xiàn)綜合性的風險控制與管理，信托機構可以考慮定期檢討風險管理政策、衡量及匯報方法，尤其是在公司推出新服務或新產(chǎn)品之前，或是當對產(chǎn)品、服務、有關法律法規(guī)的重要改動可能會影響公司所承受的風險時，都要進行檢討，以盡量確保風險相關的損失發(fā)生在可接受和可預見的范圍內(nèi)。
第五，針對風險發(fā)生的不確定性，信托機構應追蹤并盡可能運用先進的監(jiān)控方法和信息管理技術來對信托風險進行及時和多層次的管理。如果能在此基礎上形成組織嚴密并能適時對風險進行監(jiān)控的綜合風險控制模型將是最好不過的。
總之，通過上述的風險控制與管理，可以較為全面地達到信托機構自身要求的風險控制目標，從而最大限度地保證信托機構自身及業(yè)務運作符合“一法兩規(guī)”及其他有關法律法規(guī)的要求，同時也保障了委托人的合法權益與自身經(jīng)營目標和經(jīng)營戰(zhàn)略得以實現(xiàn)。
信托公司應該從以下幾個方面加強對信托風險的認知程度和管理力度。首先，信托投資公司必須認識到承受經(jīng)營風險是其核心業(yè)務中不可分割的一部分，并且要將風險控制的內(nèi)涵落實到業(yè)務流程、管理架構中。只有這樣，才能將風險經(jīng)營意識融入到自身可開展的十三項業(yè)務當中，使得多層面的風險控制責任融匯到每一個業(yè)務目標，從而實現(xiàn)對其整體業(yè)務風險的有效評價和管理。具體來說，一是要努力實現(xiàn)和完善全員、全程風險控制，最高管理層負最終責任的業(yè)務流程。管理層可由公司領導及各部門負責人組成，其主要職責是識別、度量和監(jiān)控公司的風險并確保各業(yè)務部門嚴格執(zhí)行；二是在公司組織管理架構中做到分工明確、相互牽制。信托公司的風險控制組織結構可由公司董事會、管理層、風險監(jiān)控部、績效評估部及各業(yè)務部門主要業(yè)務人員組成，在職權安排當中，管理層對整個風險控制過程進行監(jiān)督，并不斷檢討和完善公司有效的風險管理措施，風險監(jiān)控和評估部門及各部門主要業(yè)務人員，承擔與其業(yè)務相關的風險控制責任；三是在公司建立完善的法人治理和內(nèi)控制度，實現(xiàn)決策的科學化和監(jiān)督的獨立性。
其次，在創(chuàng)建核心競爭力過程中，信托公司要樹立風險控制比業(yè)務發(fā)展更重要的風險意識。
作為信托金融機構而言，大力發(fā)展信托各項業(yè)務就是要快速做大資產(chǎn)規(guī)模，以應對入世的沖擊，盡早具備國際競爭力?；诖?，行業(yè)內(nèi)注重資產(chǎn)規(guī)模、輕視資產(chǎn)質(zhì)量的游戲怪圈，或多或少地影響了信托機構對自身業(yè)務開展過程中風險的識別和控制程度。這其實是一個很危險的信號，倘若以此理念發(fā)展，信托行業(yè)匯集的個體風險將遲早引發(fā)整個行業(yè)風險。隨著行業(yè)競爭的加劇，國內(nèi)信托業(yè)首先應加強國際競爭力和風險管理能力，其次才是擴大資產(chǎn)規(guī)模與創(chuàng)新產(chǎn)品服務。
第三，信托公司應高度重視各項業(yè)務的制度建設，并經(jīng)常對整個風險管理流程進行檢討，以此通過制度化、流程化來監(jiān)控、管理公司業(yè)務流程和每一業(yè)務流程的具體執(zhí)行。
信托機構在制定具體的風險管理制度時，應以“一法兩規(guī)”為依據(jù)，真正落實信托業(yè)務分賬管理；防止挪用或私自改變資金用途、規(guī)范關聯(lián)交易、加強信息披露、事前事后強化對風險的預測和控制等業(yè)務操作守則和制度要求，特別是要對信托經(jīng)理人的道德水準和職業(yè)操守有一個明確的職責表述，并要求其定期完成對信托業(yè)務執(zhí)行風險控制點的監(jiān)控報告，這一措施將在很大程度上限定信托經(jīng)理人從事未經(jīng)風險評估及充分計劃的業(yè)務，以此來約束個人乃至集體的信托責任。此外，內(nèi)控制度的執(zhí)行力在很大程度上取決監(jiān)督力。所以，在完善風險管理與控制組織結構當中，監(jiān)督部門的同步設置也有其現(xiàn)實的必要性。同時，在職責和分工明確的情況下，保持業(yè)務、行政管理和風險功能之間的良好溝通和協(xié)調(diào)。
第四，針對信托業(yè)務不斷發(fā)展創(chuàng)新的趨勢，信托投資公司有必要不間斷地梳理和制定更具風險管理控制的操作流程。在把握風險控制上應適當考慮以下幾個原則：全面性原則，即內(nèi)部風險控制必須覆蓋所有部門和崗位，滲透各項業(yè)務過程和業(yè)務環(huán)節(jié)；獨立性原則，設立獨立的風險監(jiān)控部門，并給予該部門極高的獨立性和權威性；相互制約原則，建立不同部門、不同崗位之間的制衡體系；定性和定量相結合原則，建立完備的風險控制指標體系，使風險控制更具客觀性和操作性。在對風險類型的分析上，應著重從市場風險、信用風險、流動性風險、操作風險、法律風險等幾個大的風險構成上出發(fā)，其次再從政策風險、創(chuàng)新風險、道德風險、信譽風險、欺詐風險等幾個方面細化。另外，為實現(xiàn)綜合性的風險控制與管理，信托機構可以考慮定期檢討風險管理政策、衡量及匯報方法，尤其是在公司推出新服務或新產(chǎn)品之前，或是當對產(chǎn)品、服務、有關法律法規(guī)的重要改動可能會影響公司所承受的風險時，都要進行檢討，以盡量確保風險相關的損失發(fā)生在可接受和可預見的范圍內(nèi)。
第五，針對風險發(fā)生的不確定性，信托機構應追蹤并盡可能運用先進的監(jiān)控方法和信息管理技術來對信托風險進行及時和多層次的管理。如果能在此基礎上形成組織嚴密并能適時對風險進行監(jiān)控的綜合風險控制模型將是最好不過的。
總之，通過上述的風險控制與管理，可以較為全面地達到信托機構自身要求的風險控制目標，從而最大限度地保證信托機構自身及業(yè)務運作符合“一法兩規(guī)”及其他有關法律法規(guī)的要求，同時也保障了委托人的合法權益與自身經(jīng)營目標和經(jīng)營戰(zhàn)略得以實現(xiàn)。
(xintuo摘自證券時報)